KB증권은 22일 인공지능(AI) 열풍 속 삼성전자의 고대역폭메모리(HBM) 증설이 오히려 범용 D램(DRAM)의 구조적인 공급 부족과 가격 상승을 심화시킬 것이라는 전망을 내놨다. 삼성전자의 D램 재고가 역사적 저점 수준으로 떨어진 가운데, 범용 D램 가격이 두 자릿수 상승세를 기록할 것이란 전망이다. 김동원 KB증권 리서치본부장은 이날 보고서를 통해 "삼성전자의 HBM 중심 생산능력 전환이 가속화되면서 범용 D램의 공급 제약이 단기 현상을 넘어 구조적으로 장기화할 것"이라고 전망했다. KB증권은 삼성..

2026.09.22 09:36:31

한화투자증권은 22일 한섬의 강화된 주주환원 정책에 따라 목표주가를 기존 2만8000원에서 3만6000원으로 상향 조정했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다. 한섬은 별도 영업이익의 20% 이상 배당을 지향하고, 매년 자사주 100억원 매입 및 소각을 내용으로 하는 신규 주주환원 정책을 발표했다. 적용기간은 올해부터 2028년까지다. 이진협 한화투자증권 연구원은 "기존 주주환원 정책과 비교했을 때 총주주환원율은 약 20%에서 40%로 상향된 것"이라며 "배당할인모형을 통해 평가한 이번 주주환원정책 상향에 따른 주가 ..

2026.09.22 08:45:48

NH투자증권은 KCC의 실리콘 사업 수익성 개선과 주주환원 확대를 긍정적으로 평가하며 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 68만원에서 73만원으로 7% 상향했다.이은상 NH투자증권 연구원은 22일 리포트를 통해 "제품 믹스 개선, 판가 인상에 힘입어 실리콘 부문의 수익성 개선이 본격화될 전망"이라며 "아울러 자사주 소각과 특별배당 등 주주환원 기조의 지속적인 확대 역시 긍정적"이라고 언급했다. 이은상 연구원은 "실리콘 부문은 구조적 이익 반등기에 진입해 저가 제품의 믹스를 줄이고, 고수익 제품군(헬스케어·화장품..

2026.09.22 08:16:48

NH투자증권은 한섬의 실적 회복과 수익성 개선을 기대하며 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 기존보다 8% 높인 2만7000원으로 제시했다.정지윤 NH투자증권 연구원은 21일 리포트를 통해 "3분기 실적이 컨센서스에 부합할 전망"이라며 "가을겨울(F/W) 시즌이 본격화되는 9월 매출이 두 자릿수 신장률 회복한 데다, 상반기 상품 재고 감축으로 총이익률 개선이 예상된다"고 언급했다. 그러면서 "3개년 주주환원 목표치 상향, 자사주 매입 등 주가 반등도 기대된다"고 덧붙였다.NH투자증권은 한섬의 3분기 연결기준..

2026.09.21 09:07:41

IBK투자증권은 21일 알테오젠에 대해 바이오의약품 특허 만료를 앞두고 글로벌 제약사들의 수요 확대를 예상하며 투자의견은 '매수', 목표주가는 40만원을 제시했다. 정이수 IBK투자증권 연구원은 "오리지널 바이오의약품의 특허 만료를 앞두고 오리지널 제약사의 피하주사(SC) 제형 전환수요가 확대되고 있다"며 "제약사는 물질특허가 만료되더라도 SC 제형의 별도 특허를 확보해 SC 바이오시밀러의 진입장벽을 높일 수 있다"고 짚었다. 정 연구원은 "SC의 짧은 투약 시간을 앞세워 기존 정맥주사(IV) 처방을 SC로 유도함..

2026.09.21 08:31:19

KB증권은 18일 삼성전기에 대해 인공지능(AI) 서버용 적층세라믹콘덴서(MLCC) 업황 호조에도 주가는 여전히 저평가 영역에 놓여있다고 분석하며 목표주가를 기존과 같은 300만원으로 제시했다. 투자의견 역시 '매수'를 유지했다. 이창민 KB증권 연구원은 "삼성전기에 대해 IT 부품 업종 최선호주 관점을 유지한다"며 "주가는 지난 3개월 간 전고점(225만4000원) 대비 41% 하락한 반면 펀더멘탈은 더 견조해지고 있다"고 분석했다. 삼성전기의 3분기 실적은 매출액 3조8300억원, 영업이익 6601억원으로 각각..

2026.09.18 08:15:34

흥국증권은 16일 현대백화점에 대해 백화점 사업 등의 호조에도 지누스의 실적 개선이 지연되고 있다는 점을 감안해 목표주가를 기존 17만원에서 15만원으로 하향했다. 다만 흑자 체제는 지속될 것이란 전망 속 투자의견은 '매수'를 유지했다. 박종렬 흥국증권 연구원은 "백화점과 면세점의 호조에도 불구하고 지누스의 실적 개선이 지연되면서 연결 영업이익은 당초 예상보다는 다소 낮아질 전망"이라면서도 "우호적인 영업환경으로 백화점의 견조한 영업이익 창출과 면세점의 견고한 흑자 체제가 지속 가능할 것"이라고 내다봤다. 이에 따..

2026.09.16 08:53:08

SK증권은 한화에 대해 인적분할 이후 합산 시가총액이 증가한 가운데 사업 포트폴리오 최적화와 자원 배분 효율화에 대한 기대가 커지고 있으며, 추가 주주환원이 가시화될 경우 할인율도 축소될 것으로 내다봤다. 이에 따라 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가는 17만원으로 상향했다. 최관순 SK증권 연구원은 16일 리포트를 통해 "인적분할 재상장 이후 사업 포트폴리오 최적화 및 자원분배 효율화에 대한 기대감이 할인율 축소로 이어질 것으로 예상한다"면서 "목표가 상향은 분할에 따른 보유 순자가치 변동을 고려한 결과"라고 언급했다..

2026.09.16 08:09:03

흥국증권은 BGF리테일에 대해 소비 환경의 변화와 방한 외국인 확대 등에 따른 호실적을 전망하며 투자의견은 '매수', 목표주가는 기존 19만원에서 20만원으로 상향했다. 박종렬 흥국증권 연구원은 "1~2인 가구 증가에 따른 구조적인 소비 환경 변화의 수혜와 방한 외국인 소비 확대 등을 통해 하반기에도 영업실적은 견조한 추세가 지속될 것"이라고 분석했다. 3분기 연결기준 매출과 영업이익은 각각 2조6000억원, 1080억원을 기록할 것으로 추정된다. 전년 동기 대비 각각 5.2%, 10.6% 증가한 수치다. ..

2026.09.15 08:59:20

IBK투자증권은 한화오션에 대해 중동 전쟁에 따른 대형원유운반선(VLCC) 발주 확대와 국내 군함 수주 증가가 실적 성장을 이끌 것으로 전망했다. 여기에 해외 군함 수출 가능성까지 중장기 성장 동력으로 꼽으며 투자의견 '매수', 목표주가 12만원으로 커버리지를 개시했다.장성호 IBK투자증권 연구원은 15일 리포트를 통해 "매수를 추천하는 이유는 기존에 강점을 가지고 있는 VLCC와 대한민국 해군향 군함 분야에서도 수주 확대가 예상되기 때문"이라며 "여기에 군함의 수출은 옵션으로 남아 향후 사업 영역을 확대할 수 있는 기회..

2026.09.15 08:53:32

IBK투자증권은 HD현대중공업에 대해 15일 "2028년까지 실적 성장 가시성이 높아진 가운데 액화석유가스(LPG)운반선과 발전용 중속엔진 브랜드인 '힘센엔진'의 수요 확대가 수주로 이어지기 시작했다"며 목표가 84만원, 투자의견 '매수'를 신규 제시했다.장성호 IBK증권 연구원은 "상선과 엔진의 올해 연간 수주 목표를 이미 초과 달성했지만 아직 받아야 할 수주가 많다는 판단"이라며 "목표주가는 2027년 예상 주당순이익(EPS)에 대형 조선 3사의 평균 주가수익비율(PER)을 25% 할인한 24.8배를 적용해 산출했다"고 ..

2026.09.15 08:42:44

하나증권은 GS건설에 대해 데이터센터 사업 확대와 동해 프로젝트 대규모 수주 기대를 반영해 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가는 기존 3만6000원에서 4만6000원으로 상향했다. 김승준 하나증권 연구원은 14일 리포트를 통해 "동해 데이터센터가 계획대로 진행되고 있어, 4분기 수주 기대감을 밸류에이션 상향에 반영했다"면서 "목표주가는 내년 예상 주당순이익(EPS)에 목표 주가수익비율(PER) 9배를 적용해 산출했다"고 설명했다. 김승준 연구원은 "GS건설은 데이터센터 레퍼런스를 착실하게 쌓아, 2010년대부터 LG..

2026.09.14 09:02:30

NH투자증권은 14일 오리온에 대해 원부자재 가격 인상 요인에도 불구하고 안정적인 성장 추세가 이어지고 있다며 목표주가를 기존과 같이 17만으로 유지했다. 투자의견 역시 여전히 '매수'다. 주영훈 NH투자증권 연구원은 "원부자재 가격 상승 부담이 지속되고 있는 점은 아쉽지만 안정적인 성장 추세가 이어지고 있다"며 "밸류에이션 매력은 여전히 높은 상황"이라고 분석했다. 이어 "선출고 영향으로 일시적으로 매출이 감소한 베트남을 제외할 경우 양호한 성장 추세가 지속되고 있다"며 "베트남 역시 관련 영향도가 제거되는 9월..

2026.09.14 09:02:04

한화투자증권은 14일 아모레퍼시픽에 대해 글로벌 멀티브랜드사로의 도약이 기대된다며, 목표주가를 기존 18만원에서 20만원으로 상향 조정했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다. 아모레퍼시픽의 올해 연결 매출액은 전년 대비 11.7% 증가한 4조7500억원, 영업이익은 47.0% 증가한 4938억원으로 전망했다. 2027년에는 매출액 5조2093억원, 영업이익 5844억원 달성을 예상했다. 전년 대비 각각 9.7%, 18.3% 성장한 수치다. 한유정 한화투자증권 연구원은 "중국 의존도가 낮아진 가운데 미주 및 유..

2026.09.14 08:54:52

DS투자증권은 11일 세미티에스에 대해 전방 산업의 증설 사이클과 생산성 개선 수요가 맞물리면서 실적 가시성이 높아지고 있다고 분석했다. 투자의견과 목표주가는 따로 제시하지 않았다.DS투자증권에 따르면 전공정 팹(Fab) 내에는 크게 세 가지 물류 기능이 필요한데 세미티에스는 이 중 ▲웨이퍼 이송 박스인 풉(FOUP) 물류를 최적화 하는 클린컨베이어시스템과 ▲FOUP 내부에 질소를 주입해 수율을 향상시키는 질소퍼지시스템을 공급한다. 조대형 DS투자증권 연구원은 "세미티에스 시스템의 가장 큰 장점은 기존 팹에도 추가 적..

2026.09.11 10:00:13

NH투자증권은 11일 대우건설에 대해 우리 정부의 대미투자 발표에 따른 원전 수출 관련 수주 기대감이 커지고 있다며 투자의견은 '매수', 목표주가는 기존 대비 15% 상향한 3만원을 제시했다. 이은상 NH투자증권 연구원은 "대형원전 8기에 대한 대미투자 발표로 팀코리아 원전 수출이 가시화된 가운데, 동사의 주간사 경험에 기반한 경쟁력이 재부각되고 있다"며 "액화천연가스(LNG) 프로젝트 수주가 임박한 점 역시 긍정적"이라고 평가했다. 이어 "목표주가는 원전 동종 업계 기업의 주가 상승을 반영해 타깃 멀티플을 높이고..

2026.09.11 09:10:17

NH투자증권은 HD현대마린솔루션에 대해 데이터센터용 엔진 증설 규모가 예상보다 큰 데다 중장기적으로 엔진 유지보수 부문 이익 증가 가능성도 높아졌다고 평가하며 투자의견 '매수'와 목표주가를 기존 대비 11% 상향한 31만원으로 제시했다.정연승 NH투자증권 연구원은 11일 리포트를 통해 "목표주가 상향은 데이터센터용 엔진 유지보수 시장이 예상보다 큰 규모로 확대될 가능성을 반영, 영구성장률을 기존 2.5%에서 3.0%로 상향한 것에 기인한다"고 설명했다. 이어 "당초 데이터센터용 엔진 증설 규모를 1.5기가와트(GW..

2026.09.11 09:02:54

NH투자증권은 11일 HD현대중공업에 대해 고수익성 액화석유가스(LPG)선과 엔진을 중심으로 2029년 이익 궤적이 차별화될 전망이라며, 목표주가를 기존 70만원에서 72만원으로 상향 조정했다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.정연승 NH투자증권 연구원은 "예상보다 큰 규모의 데이터센터용 엔진 증설을 반영해 2029년 영업이익 추정치를 기존 대비 7% 상향했으며, 이를 기반으로 목표주가도 상향 조정한다"고 설명했다.정 연구원은 "데이터센터용 발전엔진 생산능력은 기존 0.7기가와트(GW)에서 향후 4GW까지 확대될 예..

2026.09.11 08:38:53

한국투자증권은 10일 로보티즈에 대해 허깅페이스의 소형 로봇 마이크로덕의 판매 호조에 따른 수혜를 예상하며, 업종 내 유일하게 초과 수요 국면에 위치한 기업이라고 분석했다.이에 목표주가는 45만원, 투자의견은 '매수'를 유지했다. 마이크로덕은 허깅페이스의 로보틱스 자회사 폴렌 로보틱스가 지난달 27일 출시한 이족보행 로봇이다. 파이썬, 자바스크립트 등을 지원하며 시뮬레이션과 강화 학습을 통한 로봇 인공지능(AI) 훈련, 커스텀 동작 개발 등을 수행할 수 있다. 최건 한국투자증권 연구원은 "마이크로덕은 로..

2026.09.10 08:43:35

흥국증권은 10일 SK에 대해 주력 자회사인 SK스퀘어의 증익에 힘입어 올해 큰 폭의 실적 턴어라운드를 기록할 것으로 내다봤다. 목표주가는 기존과 같이 84만원을, 투자의견 역시 '매수'를 유지했다. 박종렬 흥국증권 연구원은 "SK스퀘어가 연결 영업이익 증익을 주도하는 가운데, SK이노베이션과 SK텔레콤, SK에코플랜트가 가세하면서 올해 본격적인 실적 턴어라운드의 원년이 될 것"이라며 "주주환원 확대 실행력을 통한 주가 재평가도 가능할 전망"이라고 분석했다. SK의 3분기 연결기준 매출액은 전년 동기 대비 19.4..

2026.09.10 08:36:51